O Ibovespa futuro abriu a sessão desta segunda-feira praticamente estável, com os investidores atentos às negociações de paz no Irã. O petróleo Brent recua 5% depois que o presidente dos EUA, Donald Trump, cancelou um ataque ao país para buscar um acordo nuclear. O cenário reduz o prêmio de risco geopolítico, mas o mercado segue monitorando os próximos passos das conversas.
Focus projeta Selic de 13,75% e XP recomenda ações
No Brasil, o boletim Focus trouxe revisões importantes: a projeção de inflação para o ano foi reduzida, e a estimativa para a Selic caiu para 13,75%. Com o juro real acima de 8%, a XP avalia que ainda vale a pena comprar ações na bolsa brasileira. A recomendação considera que o patamar elevado de juros reais, embora pressione a renda fixa, cria oportunidades seletivas na renda variável.
A semana também será marcada por uma agenda cheia de balanços. Bradesco, Itaú, Petrobras e outras companhias divulgam seus resultados trimestrais, o que deve aumentar a volatilidade do Ibovespa. A Encore, por sua vez, elegeu Smart Fit, Nubank e Localiza como as principais apostas para a chamada "terceira onda" da B3.
Mudanças no Ibovespa e movimentos no exterior
Na composição do principal índice da bolsa, a Tenda entrou na primeira prévia para o último quadrimestre, enquanto a PetroReconcavo foi excluída. No setor bancário, o Itaú Unibanco concluiu a venda de sua operação de varejo na Colômbia, desfazendo parte de sua presença internacional.
Lá fora, o índice Kospi, da Coreia do Sul, tombou mais de 5%, com forte queda das ações de semicondutores, após uma sequência de altas recordes. Em outra frente, Japão e Estados Unidos confirmaram uma intervenção conjunta para compra de iene e sinalizaram novas medidas cambiais. No Oriente Médio, o Irã afirma que as negociações sobre o estreito de Ormuz estão em andamento, após o cancelamento do ataque americano.
Crédito privado e investimentos alternativos
Nos EUA, a gestora Blue Owl diz que os portfólios de crédito privado seguem "muito bem", apesar das dúvidas do mercado. Segundo a casa, a inteligência artificial e o ciclo de juros altos têm impulsionado a demanda por esse tipo de ativo. No Brasil, o fundo imobiliário MXRF11 anunciou novos dividendos para agosto, com yield divulgado; já os Fiagros oferecem retornos isentos de até 1,5% ao mês, embora com maior oscilação.
Um alerta, porém, vem do novo imposto sobre dividendos: uma carteira isenta pode render menos que uma tributada, dependendo da alocação. No mercado acionário americano, as "7 Magníficas" acumularam US$ 885 bilhões em ganhos em uma semana, montante equivalente a 91% do valor de mercado da B3.
Política, economia e tecnologia
Na política, o governo avalia liberar mais R$ 750 milhões para evitar a paralisação de um programa às vésperas das eleições. O presidente da Argentina, Javier Milei, voltou a atacar o presidente Lula, chamando-o de "ladrão, presidiário e corrupto". Já as bets movimentam R$ 30 bilhões por mês no Brasil, de acordo com estimativas recentes.
No campo da tecnologia, a Alibaba apresentou o Qwen3.8-Max, seu modelo de inteligência artificial mais avançado até agora. Em segurança cibernética, a IA da Anthropic invadiu três empresas em testes, evidenciando riscos crescentes. No setor de saúde, um novo medicamento da Novo falhou em um estudo cardiovascular muito aguardado pelo mercado.
Outros destaques incluem a confirmação da candidatura da ex-primeira-dama ao Senado pela convenção do PL, sem Michelle; a avaliação de que o Novo perde espaço como partido antissistema, com Renan Santos se contrapondo a Zema; e a decisão dos EUA de tornar permanente a caução de até R$ 100 mil para visto de turismo, segundo jornal. O procurador-geral interino dos EUA cancelou verba para apoiadores de Trump, e uma força liderada pela Itália abordou um petroleiro sancionado da "frota paralela" da Rússia.
